HUSEN, Amelya (2016) The Magnitude Of Stock Return And Volatility Spillovers From Japan And The Us Toward Indonesian Capital Market. Skripsi thesis, Universitas Jenderal Soedirman.

	PDF (Cover) COVER-AMELYA HUSEN-C1K012048-2016.pdf Download (915kB)
	PDF (Legalitas) LEGALITAS-AMELYA HUSEN-C1K012048-2016.pdf Restricted to Repository staff only Download (1MB)
	PDF (Abstrak) ABSTRAK-AMELYA HUSEN-C1K012048-2016.pdf Download (933kB)
	PDF (BabI) BAB I-AMELYA HUSEN-C1K012048-2016.pdf Restricted to Repository staff only until 14 March 2026. Download (1MB)
	PDF (BabII) BAB II-AMELYA HUSEN-C1K012048-2016.pdf Restricted to Repository staff only until 14 March 2026. Download (1MB)
	PDF (BabIII) BAB III-AMELYA HUSEN-C1K012048-2016.pdf Restricted to Repository staff only until 14 March 2026. Download (1MB)
	PDF (BabIV) BAB IV-AMELYA HUSEN-C1K012048-2016.pdf Restricted to Repository staff only Download (1MB)
	PDF (BabV) BAB V-AMELYA HUSEN-C1K012048-2016.pdf Download (918kB)
	PDF (DaftarPustaka) DAFTAR PUSTAKA-AMELYA HUSEN-C1K012048-2016.pdf Download (927kB)
	PDF (Lampiran) LAMPIRAN-AMELYA HUSEN-C1K012048-2016.pdf Restricted to Repository staff only Download (1MB)

Abstract

Penelitian ini terbatas pada dampak yang ditimbulkan dari pasar modal dunia yaitu pasar modal di Amerika dan Jepang terhadap pasar modal di Indonesia. Data yang digunakan merupakan data harian saham dari tahun 2007-2010, data ini mencangkup semua interaksi sebelum, saat, dan sesudah krisis keuangan berlangsung. Indikator yang digunakan dalam penelitian ini adalah Indeks Harga Saham Gabungan (JKSE) sebagai indikator pasar modal di Indonesia, Standard and Poor 500 (GSPC) sebagai indikator pasar modal di Amerika, dan Nikkei 225 (N225) sebagai indikator pasar modal di Jepang. Analisis dalam penelitian ini menggunakan metode Generalized Autoregression Conditional Heterocedasticity untuk menganalisis adanya volatilitas spillover dan menggunakan Vector Autoregression Granger Causality/Block Exogeneity untuk menganalis hubungan causalitas antara pasar modal di Indonesia, Jepang, dan Amerika. Hasil pada periode penelitian ini menyebutkan adanya volatilitas spillover di Indonesia, Jepang, dan Amerika. Dan adanya hubungan causalitas antara Indonesia dan Amerika secara satu arah. Hal itu menunjukan, pasar modal Amerika memiliki pengaruh terhadap pasar modal di Indonesia. Namun hasil yang berbeda ditunjukan pada Indonesia dan Jepang, kedua negara tersebut memiliki hubungan causalitas dua arah. Yang artinya pasar modal di Indonesia dan di Jepang dapat saling mempengaruhi satu sama lain.

Actions (login required)

View Item